Инвесторы зря их недооценили, и на рынке сложилась очень серьезная, а временами и опасная ситуация. Причем она уже затронула как биржевые торги, так и валютные операции.
Вот как теперь выглядит четырехчасовой таймфрейм графика индекса Мосбиржи.
В течение всей этой недели индекс предпринимал попытки пробития ценового уровня 3025, и даже в какой-то момент достиг успеха в этих стараниях. Однако это стало всего лишь пробным тестированием цены. И вслед за ложным пробитием он откатился выше отметки 3120. На ней я и взял очередной шорт с фьючерсом на долларовый индекс от цены 3140 – это было в пятницу. Причем помня о быстро сменяющихся рисках, стоп пришлось выбрать короткий.
Рынок акций тоже повторил тренд, образованный валютными тенденциями. Всего за один торговый день юань подрос сразу на 6%, и уже с утра пятницы его курс демонстрировал новый бычий тренд. Как следствие, обвал китайской валюты был откуплен всего за пару дней, хотя коррекция от начальной цены длилась три полных дня. Аналогично курс американской валюты тоже стал подниматься вверх и подрос с 82 рублей до 89 рублей. Впрочем, прогнозы по инструментам технической аналитики вполне предполагали такое развитие событий. Это подтверждалось и тем, что в определенный момент движения котировки оказались на очень сильном уровне ₽82, где создавалось влиятельное сопротивление цене. Более того, доллар стремился к этой отметке достаточно давно – с минувшей осени, то есть, несколько месяцев подряд. Целью инвестиционного рыночного сегмента была закупка по этой цене, однако долгое время валюте не давали даже коснуться этой отметки.
Тем не менее, цель была реализована, и закупка состоялась, хотя и столь непредсказуемым способом именно благодаря санкционным запретам, на гребне панических настроений. Уже в четверг мне удалось закупить фьючерс на уровне 81582 пункта, и это решение было обосновано ожиданием завершения ниспадающего ралли базового актива на отметке 82₽. Это было очевидное дно рынка и вполне следовало ожидать отскока на уровень 88000 по долларовому фьючерсу. Поэтому было решено удерживать длинную позицию хотя бы до краткосрочного достижения этой цены. Но реальность превзошла эти ожидания, хоть и незначительно. В пятницу с утра подъем был интенсивным, и на фоне скачка удалось продать актив немного даже дороже – по 88900, что собственно и удачно, и своевременно. Буквально сразу началась коррекция вниз и удачный точный тренд в интрадей завершился.
Пока росли котировки валюты, от них не отставали и фондовые курсы. Многие из акций тоже демонстрировали рост. Однако не стоит тешить себя иллюзиями дальнейшего повышения и цен, и доходности, стоит вначале обратить внимание на происходящее сейчас на фондовом рынке. В частности на поведение акций в рамках индекса.
Активы Сбербанка
Следуя прежде составленным прогнозам, внушительного скачка наверх акции этого эмитента не смогли совершить за этот период. Но они пытались. Их положение на бирже выглядит значительно лучше рынка, впрочем, как и ранее. После резкого движения в лонг котировки решили возвратиться в ценовой канал. Как и показывался предварительная аналитика, удержаться выше границ канала акции Сбера, так и не сумели.
И так график активов Сбербанка выглядит на нынешний момент – график показывает дневные свечи.
Если смотреть на движение в целом, то можно констатировать, что Сбербанку пока удается удерживать свои акции в боковом движении. Флет продолжает сохраняться, хотя временами цена пытается выскочить из канала, но на непродолжительное время и на короткую дистанцию. Сразу после тестирования новых уровней она довольно быстро откупается. Мне же пока приходится ожидать понижения котировок до уровня ₽293, возможно даже ниже. Инвесторы, не успевшие с выгодой распорядиться таким активом, теперь хранят не только акции, но и надежды, что они не станут падать ниже цены дивидендного порога.
Котировки Лукойл
Акции этого концерна уже миновали фазу коррекции и успешно добрались от уровня 6840₽, с которого и стартовал недавний отскок. Следовательно, необходимая дистанция минимальной коррекции, уже отработалась. И результаты анализа оказались точными.
Однако возможен и дальнейший отскок, который может увести цену на отметку 7400 рублей. Хотя подниматься выше тоже вполне реально, но будет слишком сложно. Вероятнее всего, здесь намечается консолидация, и боковик сохранит линии канала на уровнях 6840-7400 рублей. Впрочем, есть и другая вероятность – при пробитии нижней отметки канала рынок продолжит обваливаться от следующего реалистичного сопротивления – 6300₽. И вполне вероятно, что это будет коррелироваться с аналогичным пробойным движением на индексе акций ММВБ.
Тренды Газпрома
У Газпромовских активов цена не совершала резких разворотов, и продолжает размеренно двигаться по направлению вниз. Это уже рисует непростую ситуацию в компании. Пока еще сохраняется предположение, что вполне возможен коррекционный локальный импульс к отметке 134 руб. Это будет, скорее всего, тестирование бычьих тенденций после глобального майского скачка вверх. Однако пока ничего не предвещает с высокой долей вероятности такого движения. И акции Газпрома продолжают опускаться вниз. Для них теперь может стать целью цена в 116₽, но если и этот уровень пройдет без коррекций, то падение продолжится до цены 100 руб и возможно ниже.
Так выглядит график в 4-часовом таймфрейме по акциям Газпрома.
Поэтому стоит ожидать следующих сценариев. Если акции пробьются сквозь сопротивление 116 рублей, то они будут падать еще какое-то время. Если на этом уровне будет коррекционный импульс, то стоит ожидать достижения отметки ₽ 122 и даже, при сохранении тенденции – следующей цены 134 руб.
По итогам анализа, оптимистичных прогнозов пока составлять не приходится. Наиболее влиятельные активы индекса не демонстрируют позитивных рыночных настроений, некоторые даже наоборот, стремятся вниз. И сугубо технически у самого индекса сохраняются перспективы дальнейшего удешевления до отметки 3025 пунктов. Причем в этом году такие шансы многократно весомее, чем в минувшем году, когда даже за несколько коррекций цена не смогла преодолеть эту ценовую отметку. Отсюда – моя цель и далее торговать на фьючерсе этого индекса пока только в шорт.