Сейчас с валютными платежами, поступающими в Россию и идущими из нее напряженка. Такое положение плохо для экспортеров, но открывает новые возможности для импортеров. Как не понести убытки в связи с задержками по получению выручки, защитить свои средства? Мы расскажем в сегодняшней статье.
Что говорит о том, что курс скорее упадет, чем останется на прежнем уровне? Для правительства и центробанка, поддержание ценового курса, наиболее важный аспект. Ранее это делалось при помощи повышения ставки. Постоянно делать это нельзя. В первую очередь это бьет по малому и среднему бизнесу. Дорожают кредиты – бизнес терпит убытки.
Сейчас, когда цена на нефть стабилизировалась, ЦБ начнет снижать курс, чтобы удешевить импорт, стоимость которого влияет в т. ч. и на инфляцию.
Какие инструменты управления инфляцией есть еще в арсенале ЦБ? Это:
- Сильный рубль.
- Высокие ставки по кредитам.
- ОФЗ.
Давайте рассмотрим их всех более подробно. Начнем с главного:
1. Сильный рубль
Деньги – это платежный инструмент. Не важно, сколько купюр находится у вас на руках, важно, что на них можно купить: сколько автомобилей, килограмм мяса, буханок хлеба и пр. Если вчера за 100 рублей можно было купить 3 буханки хлеба, а сегодня 2, значит, деньги обесцениваются.
Инфляция – это нормальное явление. Если она не превышает 4% в год, это хорошо. Но, в прошлом году она превысила 7%.
Если удастся усилить рубль, инфляция станет меньше. Чем больше буханок хлеба, килограмм мяса, телефонов сможет купить человек за свою зарплату, тем лучше. Чем дороже рубль, тем ниже цены на товары из-за рубежа, а, значит, выше покупательная способность населения.
Сейчас ЦБ делает рубль сильнее. Для этого используется ряд средств, например, обязательная продажа экспортерами валютной выручки. Это позволяет ЦБ накопить валютные резервы.
Также, на усиление рубля влияют еще некоторые политические факторы, например, санкции. Как не странно, благодаря санкциям:
- торговый баланс сместился в сторону экспорта;
- возникли задержки за поставку импортных товаров.
Особенно тяжелая ситуация с трансграничными выплатами. Большое количество денег осталось в России. Это способствует укреплению курса.
2. Дорогие кредиты
Постоянное повышение цен вызывает нервозность у населения. Люди стараются сохранить деньги. Рублевые запасы, которые были отложены, вкладываются, в первую очередь, в покупку жилья.
Люди думают примерно так: «Сейчас 30 тысяч – это треть зарплаты, через год это будет четверть, а года через три – процентов 10. Зато потом эту квартиру буду сдавать и погашу кредиты за счет арендной платы».
В предыдущий период дешевых кредитов, была выдана рекордная масса денег. Это вызвало виток инфляции. В результате чего Минфин признал программу льготной ипотеки неудачной, наибольшую выгоду от льготных ставок получали инвесторы.
Высокая стоимость кредита повлияет на то, что граждане будут их брать меньше, а значит, замедлится и инфляция.
Повышение кредитной ставки – это обоюдоострый меч. При этом, кредиты для бизнеса должны быть доступны. Если их не будет, малый и средний бизнес останется без оборотных капиталов. Большинство таких предпринимателей именно за счет заемных средств закупают необходимые товары и инструменты. Так что бесконечно ставку повышать нельзя, нужен разумный баланс.
Взаимный баланс курса валюты и процентной ставки – это эффективное средство в борьбе с инфляцией.
3. ОФЗ
Аббревиатура означает «облигации федерального займа». Ставка по ним составляет 11%. Фактически, это долг государства. Держава, как и вы имеет право брать кредиты, используются они для того, чтобы перекрыть дефицит бюджета. Гораздо полезнее для экономики, если государство займет деньги, чем, если оно их напечатает.
ОФЗ – хороший способ инвестировать деньги. Государство гарантирует выплату долга. Единственный случай, когда выплат может не быть, это признание государства банкротом. Такое уже было в 1998 году, тогда был объявлен дефолт.
Каждая облигация, которая стоит 1 тыс. рублей, принесет владельцу 110 рублей прибыли. Реальный доход еще выше – банки продают эти облигации с 3-х процентной скидкой. Так что реальный доход с одной облигации будет 140 рублей.
ОФЗ – хорошая защита средств от инфляции, ведь ставка 11% превышает инфляцию.
Как защитить валютную выручку от инфляции
Те, чей товар или выручка застряли за границей, заслуживают сочувствия. Рано или поздно будет найден способ вернуть средства. Проблема в том, что за это время можно потерять 5% от выручки, за счет инфляции.
Некоторые аналитики прогнозируют рост курса доллара до конца года, но ситуация может и измениться. Нужно следить за рынком.
Так что, если ваши платежи застряли, есть только два пути: забирать рубли сейчас по 89, либо забрать через полгода по 110, хотя не факт, что выплаты возобновятся.
Если проблема с капиталом стоит остро, не ждите, действуйте. Сейчас есть множество сервисов, которые занимаются «проталкиванием платежей». Сейчас на них спрос, это повлияло и на комиссию. Если раньше они брали 1-1,5%, то сейчас эта цифра выросла до 4, а то и 5%.
Каждый должен решить сам, пытаться вывести рубли сейчас по 89 или через квартал, когда цифра превысит сотню.