- Многие активы в индексе CoinDesk 20 имели более высокую цену в течение дня, включая bitcoin cash (BCH), NEAR и AAVE.
Биткоин стабильно держится на уровне 83 000–86 000 долларов, и трейдеры делают ставки на цену, которая, как ожидается, вырастет, принимая во внимание также потенциал снижения цены.
- На Deribit трейдеры пытаются принять участие в коллах, срок действия которых истекает в мае и июне, сообщила биржа в своем последнем отчете о рынке в четверг. Спрос на колл свидетельствует об ожидаемом дополнительном росте цен.
Кроме того, возобновился интерес к покупке опционов пут на $80 000, истекающих в этом месяце, чтобы подготовиться к потенциальному уменьшению стоимости. Приобретение опциона пут схожа с покупкой страховки на случай снижения цены.
Год начался с больших надежд после избрания дружественного к криптовалютам президента США, что породило надежды на смягчение регулирования. Биткоин достиг рекордных $109 300 в первом квартале года. Однако макроэкономическое давление вскоре вышло на первый план. Криптоактив откатился примерно до $85 000.
Теперь позиции фьючерсов на биткоин на CME указывают на изменение ситуации, поскольку одна группа трейдеров, по-видимому, сокращает позиции, что может быть сигналом к осторожности или фиксации прибыли после сильного роста.
Управляющие активами снижают риски, связанные с биткоинами
Последний анализ CryptoQuant фьючерсов на биткоины CME продемонстрировал существенный сдвиг в позиционировании на рынке. Фактически, было обнаружено, что управляющие активами и другие участники демонстрируют расходящиеся модели поведения.
- Управляющие активами достигли пика в $6 млрд чистых длинных позиций примерно в конце 2024 года, но с тех пор резко сократили свою подверженность риску примерно до $2,5 млрд. Это было признаком фиксации прибыли или снижения рисков после сильного ралли.
С другой стороны, категория «Другие», которая, вероятно, включала розничных инвесторов и более мелкие учреждения, увидела резкий рост чистых длинных позиций. Сейчас эта цифра достигла примерно $1,5 млрд, что является самым высоким показателем за год.
- Этот всплеск предполагает возобновление оптимистичных настроений со стороны неинституциональных игроков рынка. Расхождение между этими двумя группами может сигнализировать об изменении динамики рынка, когда профессиональный капитал отступает, а розничные и малые предприятия наращивают экспозицию, что иногда наблюдается на поздних стадиях рыночных циклов.
Интересно, что, несмотря на институциональную осторожность, общие настроения на рынке, особенно в социальных сетях, стали более оптимистичными.
Социальная болтовня
Согласно последнему анализу Santiment, настроения толпы в социальных сетях заметно изменились в сторону биткоина, что совпало с повторным флиртом криптовалюты с уровнем сопротивления $85 000. Данные, предоставленные криптоаналитической платформой, подчеркнули переход в «БЫЧЬЮ ЗОНУ», где сообщения в социальных сетях демонстрируют значительно больше оптимизма, чем негатива.
- Этот подъем в социальных обсуждениях свидетельствует о возросшей уверенности трейдеров, поскольку многие игроки теперь наблюдают за потенциальным ралли до $90 000. Однако дальнейший рост, вероятно, будет зависеть от макроэкономических событий, которые включают обсуждения тарифов и более широкие мировые экономические показатели в ближайшие дни.
Фактическая денежная стоимость Bitcoin значительно выросла, достигнув отметки в 872 млрд долларов, но данные указывают на снижение интереса к текущей цене Bitcoin, сообщает Glassnode.
- Аналитики платформы отметили, что ежемесячный рост показателя составил менее 0,9%, несмотря на исторические значения платформы. Это говорит о нежелании рынка принимать на себя опасности.
Реализованная рыночная капитализация — это общая стоимость актива по стоимости предыдущей транзакции. Метрика основана на фактическом объеме инвестированного капитала. Приток по-прежнему положительный, но замедление роста говорит о том, что количество новых инвесторов сократилось, а активность текущих владельцев Bitcoin также снизилась.
- Эксперты также отметили, что график фактических прибылей и убытков, скорректированный с учетом дисперсии, в последние недели, по-видимому, имел почти равномерное распределение.
Данные: Glassnode.
Это говорит о том, что активность инвесторов уже находится на высоком уровне и часто предшествует фазе консолидации, поскольку рынок пытается найти новое равновесие.
- Между тем, чистая прибыль или убыток Bitcoin вернулись к своему долгосрочному среднему значению, заявили аналитики.
Данные: Glassnode.
Аналитики также отметили замедление предложения стейблкоинов в последние недели. Это еще один показатель снижения ликвидности цифровых активов и более рискованной среды, которую они предполагают.
Небольшое количество позитива
Автор CryptoQuant Авокадо задокументировал разницу в поведении премий для Кореи и премий для Coinbase.
Метрика традиционно используется в качестве замены активности американских инвесторов, она обычно имеет более высокие максимумы и более низкие минимумы. Это подразумевает потенциал для дополнительного восходящего движения Bitcoin, метрики, которая традиционно была ведущим индикатором прогресса.
Премия Kimchi обычно реагирует на изменения цен первой криптовалюты с определенной долей осторожности, объяснил Авокадо. В течение всего периода коррекции он демонстрировал последовательное снижение стоимости и только рос вслед за цифровизацией золота.
- Несмотря на неопределенность общей рыночной конъюнктуры, рост стоимости Premium Coinbase свидетельствует о наличии здорового спроса. Это говорит о потенциальном долгосрочном росте цены биткоина, заключил аналитик.
Другой автор с таким же именем заметил, что текущее рекламное давление исходит от розничных инвесторов, в то время как опытные энтузиасты криптовалюты продолжают собирать первую криптовалюту.
Эксперт считает, что происходит классический shakeout — это уход спекулянтов и более мелких участников с рынка.
Напомним, что эксперты Bitwise выделили четыре потенциальных драйвера роста биткоина во втором квартале.
В среду исследовательская группа по квантовым вычислениям Project 11 объявила о призе в 1 BTC (в настоящее время это около 85 000 долларов США) для первой команды, которая взломает упрощенную версию криптографии эллиптических кривых Bitcoin (ECC) с помощью квантового компьютера.
- «Безопасность биткоина основана на криптографии эллиптических кривых. Квантовые компьютеры, работающие по алгоритму Шора, в конечном итоге его взломают», — написал Project 11 на X. «Мы проверяем, насколько актуальна угроза».
Криптография эллиптических кривых широко используется в блокчейне из-за ее эффективности и безопасности, но эксперты предупреждают, что квантовые вычисления могут подорвать ее, нарушив вычислительную асимметрию, которая обеспечивает ее безопасность. И если кто-то сможет взломать криптографию биткоина, то он потенциально может уйти с гораздо большим, чем приз в 1 BTC конкурса.
- «Это не вызов для «взлома» Bitcoin», — написал Пруден в X. «Уже сейчас есть огромный стимул для любого, у кого есть квантовый компьютер, использовать его для подделки подписи и, следовательно, украсть средства с адреса с открытыми открытыми ключами».
Квантовый компьютер использует принципы квантовой механики для решения задач, выходящих далеко за рамки возможностей традиционных компьютеров, что представляет угрозу для Биткоина, поскольку потенциально может взломать шифрование, защищающее закрытые ключи пользователей.
К этим опасениям добавляется то, что в отличие от мощных суперкомпьютеров, которым потребовались бы целые эпохи, чтобы взломать шифрование Биткоина, квантовый компьютер теоретически мог бы сделать это за считанные минуты.
Разработчики блокчейнов в других сетях также работают над подготовкой к квантовому будущему. В январе разработчики Solana представили квантово-устойчивое решение под названием Solana Winternitz Vault, которое использует хэш-подписи для генерации новых ключей для каждой транзакции, защищая средства пользователей от потенциальных квантовых атак. В марте 2024 года соучредитель Ethereum Виталик Бутерин предложил провести хард-форк для защиты Ethereum от аналогичных квантовых угроз.
- «Хотя мы считаем, что это еще не произошло, мы также не знаем, насколько мы далеки от этого», — продолжил Пруден. «Чтобы подготовиться, нам нужен план. А чтобы разработать план, нам нужны факты».
Хотя задача фокусируется на существенно урезанной версии шифрования Bitcoin, Project 11 рассматривает ее как важный сигнал о том, что нас ждет в будущем.
- «Это только начало — если кто-то взломает 5-битный ключ, это будет прорывом», — заключили в Project 11. «Это намного меньше 256-битных ключей BTC, но квантовые компьютеры тоже дойдут до этого. Когда это произойдет, нам нужно знать».
За последние пять дней биткоин (BTC) торговался в узком диапазоне от $83 000 до $86 000, демонстрируя признаки нерешительности как в ценовом поведении, так и в индикаторах импульса.
- Хотя количество кошельков-китов начало снижаться, данные по цепочке по-прежнему отражают повышенный интерес со стороны крупных держателей. Технически BTC остается в фазе консолидации со слабыми сигналами EMA и смешанными показаниями Ишимоку.
Биткоин-киты отступают: ранний признак угасания доверия?
Число биткоин-китов — кошельков, хранящих от 1000 до 10 000 BTC, — за последние дни немного сократилось: с 2015 14 апреля до 2010 к 16 апреля.
Этот откат произошел сразу после того, как показатель достиг самого высокого уровня с мая 2024 года, что указывает на возможное изменение настроений среди крупных держателей.
- Хотя падение может показаться незначительным, изменения в поведении китов часто предшествуют более общим рыночным тенденциям, поэтому даже незначительные изменения заслуживают внимания.
Недавнее падение с локального пика может означать, что некоторые киты сокращают свое присутствие по мере роста рыночной неопределенности. Если число продолжит падать, это может быть признаком ослабления институциональной убежденности, что может оказать краткосрочное давление на цену биткоина.
Биткоин остановился вблизи точки разворота Ишимоку, поскольку импульс угасает
График облака Ишимоку для биткоина показывает период консолидации, при этом цена в настоящее время торгуется вблизи плоской линии Тенкан-сен (синяя линия) и Киджун-сен (красная линия).
- Такое выравнивание указывает на отсутствие краткосрочного импульса, поскольку обе линии движутся вбок, указывая на равновесие между покупателями и продавцами.
Кумо (облако) впереди является бычьим, при этом Сенкоу Спан А (граница зеленого облака) выше Сенкоу Спан В (граница красного облака), но расстояние между ними относительно небольшое.
Облако BTC Ichimoku. Источник: TradingView.
Это намекает на слабый бычий импульс на данный момент. Цена находится чуть выше облака, что является позитивным знаком, но без четкого прорыва выше Тенкан-сен и недавних максимумов тренд остается неопределенным.
- Chikou Span (отстающая линия) перекрывается с недавними свечами, усиливая боковое движение.
В целом биткоин колеблется в нейтральной или слегка бычьей зоне, но ему нужен более сильный толчок, чтобы подтвердить четкое направление тренда.
Биткоин борется за направление, поскольку ключевые уровни приближаются
Линии EMA биткоина в настоящее время плоские, что указывает на слабый и неопределенный тренд. Ценовое действие показывает колебания, при этом быки и медведи не уверены.
- Если уровень поддержки на уровне $83 583 будет протестирован и не удержится, рынок может войти в более резкую коррекцию, нацелившись на следующий уровень поддержки на уровне $81 177.
Прорыв ниже этого уровня может снова опустить цену биткоина ниже психологического уровня в 80 000 долларов, а следующим возможным целевым показателем снижения станет 79 890 долларов.
Анализ цены BTC. Источник: TradingView.
Однако если быкам удастся вернуть себе контроль, биткоин может перейти к восстановлению. Первое ключевое сопротивление находится на уровне $86 092 — прорыв этого уровня будет означать возобновление восходящего импульса.
- Отсюда следующими целевыми показателями роста станут $88 804, а при дальнейшем укреплении тренда — $92 817.
Достижение этого уровня будет означать преодоление отметки в 90 000 долларов впервые с 7 марта, что может вызвать возобновление интереса как со стороны розничных, так и институциональных инвесторов.