Вложить капитал в цифроактив, который дальше будет без вашего участия – самостоятельно – работать, выглядит весьма заманчиво. Но насколько реально или иллюзорно разбогатеть с таким подходом к инвестированию в криптомонеты?
Разновидности получения прибыли без торговой активности
Пассивным принято называть доход, приходящий без рыночных усилий. К этой категории заработка в реальном мире можно отнести арендную плату за жилье, торговую/складскую/производственную площадь, земельный участок, дивиденды с акций. Вы не трудитесь для получения прибыли, а просто пользуетесь процентами с капиталовложений, совершенных ранее.
В криптоиндустрии в этом направлении существует пять распространенных стратегий:
- Стейкинг. Механизм представляет собой замораживание цифровых активов на какое-то время внутри блокчейна. Блокируемые средства идут на поддержание работоспособности сети, в том числе – на подтверждение транзакций. Стейкинг поощряется денежным вознаграждением в виде процентов к удерживаемой сумме. Аналог – депозитный счет в банке.
- Лендинг. Способ подразумевает предложение криптовалюты в долг под проценты. Аналог – банковские займы.
- Фарминг. Вариант частного обменника. Работает в децентрализованных сервисах. Пользователь направляет в общий пул две разные виртуальные монеты. Это действие облегчает другим клиентам конвертацию. Протокол вознаграждает поставщиков ликвидности дополнительными токенами и процентами с комиссий.
- Холдинг. Простое удержание цифровых дензнаков в кошельке в ожидании их подорожания.
- Торговые боты. Специальное программное обеспечение, способное самостоятельно и в автоматическом режиме вести торговую деятельность на криптовалютных платформах, ориентируясь на параметры, заданные пользователем заранее.
Судя по краткому описанию, пассивная доходность – это нечто несложное и достаточно продуктивное. Однако на практике в ней скрывается множество подводных камней.
Стейкинг
В переводе с английского – «ставить на кон». Когда вы помещаете свои фиаты под годовые проценты в одно из финансовых учреждений, банк получает возможность временно распоряжаться ими по своему усмотрению, оборачивая в системе. В мире криптовалют роль банковской структуры выполняет децентрализованная сеть, а койны и токены, например, ETH или SOL, берут на себя задачу офлайн-валюты.
Когда вы замораживаете цифроактивы в блокчейне, вы помогаете ему лучше справляться со своими функциями и участвуете в поддержании его безопасности. Ваши услуги оплачиваются в нативных монетах системы. Доходность указывается в процентах за год или за определенное число месяцев. Годовой прирост капитала в SOL составляет 6 процентов.
Риски
Рассмотрим следующую ситуацию:
В 2022 году криптовалюта платформы Solana пользовалась повышенным спросом, поэтому многие инвесторы всерьез вложились в SOL и отправили альткойны в стейкинг под 6 процентов годовых.
Предположим, что вы инвестировали 25 тысяч USD, приобретя 100 SOL по курсу 250 USD за штуку. Заблокировав их, каждые один-два месяца вы становились обладателем небольшой надбавки.
Однако к концу года стоимость SOL катастрофически падает и за монету не дают больше 10 USD. Ваши 25 тысяч USD превращаются в 1000. Прибавьте сюда 6 процентов годовых и получите 1060 USD. По итогу вы потеряли почти 96 процентов капитала, хоть в количественном отношении альткойнов и стало больше.
- Стейкинг не в состоянии обеспечить никакой защиты от того, что курс актива может упасть. Монеты, начисленные за блокировку, могут совершенно не компенсировать понесенных потерь.
Предлагаем пример успешной заморозки:
В декабре 2022 года вы решили вложиться в ETH и направить альткойны в стейкинг на бирже Binance. Вы потратили 12 тысяч USD и купили 10 ETH по цене 1200 USD за денежную единицу. На тот момент годовая доходность блокировки данного криптоактива составляла 4,5 процента.
В 2023 году происходит рост ETH. Одна монета оценивается в 2500 USD. В качестве вознаграждения вы получили 0,45 ETH. Стоимость стартового капиталовложения достигла отметки в 25 тысяч USD. Стейкинговая прибыль – 1125 USD. В сумме у вас стало 26 125 USD. Чистая доходность инвестиции – 14 125 USD. То есть, прирост – 117 процентов.
Данная стратегия сработала вследствие того, что вы:
- Совершили выбор в пользу одной из самых надежных цифромонет. ETH располагает активным сообществом и является вторым виртуальным дензнаком по уровню рыночной капитализации.
- Отказались от погони за высокой доходностью, отдав предпочтение умеренной годовой ставке в более стабильном криптоактиве.
- Подготовились к продолжительному удержанию позиции, не собираясь быстро выходить.
- Воспользовались регулируемой платформой, надежно выплачивающей свои финансовые обязательства.
Инструменты защиты
- Если не готовы держать монеты годами, не включайтесь в стейкинг. Активы замораживаются минимум на несколько недель, поэтому вы должны понимать, что даже если начнется обвал курса, продать их срочно будет невозможно.
- Вы не должны руководствоваться исключительно доходностью. При многократном падении цены вас не спасут даже самые высокие проценты.
- Выбор следует делать в пользу токенов и койнов с долгой историей и сильной репутацией. Малоизвестные активы могут обещать 30-50 процентов в год, но ETH всегда более стабилен.
- Для стейкинга нужно выбирать надежные и доступные сервисы. Работать безопаснее на крупных и проверенных площадках, обслуживающих резидентов Российской Федерации. Среди россиян сегодня популярны биржи Bybit, OKX. Есть также криптовалютные кошельки, оснащенные опцией блокировки – Trust Wallet, Ledger. Неизвестные сайты и приложения лучше обходить стороной. С особой осторожностью относитесь к тем, кто обещает баснословный профит.
Перед переводом средств нужно почитать отзывы на форумах (Bits.media, VC.ru). У достойного проекта должны быть официальные сообщества на социальных площадках.
Стейкинг не является способом быстрого обогащения. Это инструмент для долгосрочных инвестиций и с небольшим увеличением дохода.
1. Лендинг
Лендинг в переводе с английского – «давать в долг». Другие пользователи или платформы берут ваши криптовалюты взаймы и делятся с вами процентами. Вы, словно банк, выдающий кредиты, или человек, который дает в долг под расписку знакомому.
В обычной жизни может случиться так, что ваш должник, вместо того, чтобы в оговоренный соглашением срок вернуть деньги, начнет просить отсрочку. Человек может лишиться работы, его могут обокрасть. Иногда бывает, что заемщик просто начинает скрываться, уклоняясь от своих обязанностей, и вы теряете и одолженные средства, и свои законные проценты.
В лендинге тоже может возникнуть аналогичная ситуация. Вы предоставляете свой капитал анонимным контрагентам, а функцию расписки выполняет смарт-контракты, автоматически фиксирующие условия сделки.
Типичный процесс лендинга выглядит следующим образом:
- Покупается криптовалюта, например, USDT.
- На специальной платформе (Bybit Earn, Binance Flexible Savings) купленные цифроактивы размещаются.
- Платформа кредитует ими трейдера, торгующего с левериджем.
- Пока деньги находятся в работе, начисляются проценты.
Например:
- Вы выбрали биржу Bybit и под 5 процентов годовых отправили в программу кредитования 1000 USDT.
- Спустя год вы получили прибыль в 50 USD.
Схема неплоха, если площадка стабильна, а заемщики без проблем возвращают долги.
Риски
- Банкротство платформы
Январь 2023 года. О банкротстве объявляет крупная криптокредитная компания Genesis Global Capital. В ожидании доходности свои активы ей доверили тысячи пользователей. Пострадали и клиенты партнерских программ (Gemini Earn). Счета были заморожены, и началась долгая череда судебных разбирательств.
С возвратом инвестированных средств были критические сложности. Во многих случаях вернуть их так и не удалось.
- Никто не дает гарантий и ничего не страхует
Если традиционные банковские учреждения располагают системами страхования вкладов, то в криптоиндустрии подобные механизмы не предусмотрены. Ресурс может исчезнуть вместе с деньгами вкладчиков, и вернуть виртуальные монеты вернуть никто не сможет.
- Технические и юридические риски
В работе криптовалютных сервисов используются специальные программы, управляющие кредитами – смарт-контракты. Однако:
- Программное обеспечение может подвергнуться взлому.
- Лендинг в криптовалютной отрасли пока еще недостаточно регулируем.
- Практически невозможно вернуть средства, при возникновении спорных ситуаций. Суд здесь практически бессилен.
Инструменты защиты
- Выбор в пользу стейблкойнов. USDT, USDC, BUSD и прочие криптовалюты, привязанные к американскому доллару меньше подвержены волатильности.
- Инвестиции через топовые платформы. Репутация проекта должна быть безупречной. Это не должен быть молодой сайт. За его спиной должны стоять институциональные игроки. Компания обязана пройти аудит систем безопасности.
- Дробление капиталовложений. Все сразу инвестировать опасно. Вкладывайте только часть своих криптосбережений, а остальное отправьте на хранение. В противном случае технический сбой или хакерская атака унесет все ваши деньги.
- Возможность досрочного вывода. Зачастую инвестированные средства остаются недоступными в течение определенного срока (7, 30 или 90 дней). Вы не сможете их вывести, если они вдруг вам срочно понадобятся. Отдавайте предпочтение гибкому лендингу. Он позволяет забирать вклады в любой момент.
Данный вид пассивной доходности с криптовалют подойдет пользователям:
- уже владеющим цифромонетами и желающим заставить их работать;
- согласным на умеренную прибыль в 3-8 процентов годовых;
- не верящим проектам, построенным на хайпе и обещающим от 100 процентов профита;
- понимающим, что контроль и анализ в криптовалюте необходимы даже в стратегиях заработка без торговой активности.
Лендинг тоже не позволяет быстро разбогатеть. Он является умеренно прибыльной стратегией, не лишенной некоторых опасностей. Начинающим игрокам рекомендуется входить с малых сумм.
2. Фарминг
Фарминг в переводе с английского – «выращивание дохода». Вы зарабатываете на том, что передаете свои цифроактивы в пользование децентрализованным платформам и получаете вознаграждение в других криптомонетах. Иными словами – вы сдаете свои виртуальные накопления в аренду, облегчая тем самым бирже обслуживание обменов между другими участниками.
В реальной жизни это был бы обменный пункт, нуждающийся в стартовом капитале для беспроблемной конвертации фиатных валют. Вы передаете ему свою офлайн-валюту, обменник использует ее в своей деятельности, а с вами делиться долей от прибыли. В криптоиндустрии вы контактируете с децентрализованной биржей (Uniswap, PancakeSwap), а вместо USD, EUR или RUB манипулируете с ETH, USDC и другими криптодензнаками.
Последовательность действий
- Добавление ликвидности. Пользователь в равном по стоимости соотношении берет две криптовалюты и помещает в пул ликвидности выбранного ресурса. Пул ликвидности представляет собой своеобразный общий котел, куда одни участники поставляют финансовое обеспечение, а другие, с выплатой небольшой комиссии, зачерпывают из него нужную им цифровалюту в нужном объеме.
- Получение награды. За провайдерство ликвидности пользователям начисляются проценты, а также вознаграждение в токенах проекта. Средства идут с комиссионных отчислений других клиентов или в виде бонусов-стимуляторов от платформы.
Например:
- Вы выбрали биржу PancakeSwap и добавил в пул USDT и ETH в равном долларовом эквиваленте – 1000 USD.
- Ваши средства приняли участие в фарминге нативного токена площадки CAKE, обещающем 40-процентную годовую доходность.
- Через год при условии сохранения курса CAKE прирост капитала составит 400 USD.
После окончания срока фарминга вы можете забрать свои USDT и ETH.
Риски
- Непостоянный убыток – сложный термин простой в понимании. Один из активов тандема может претерпеть сильные ценовые изменения. В таком случае, выходя из пула, вы получите количество дензнаков, отличающееся от вложенного. То есть, конечная комбинация может стоить меньше, чем вы рассчитывали
Для примера можно рассмотреть ситуацию со сдачей в обменник 50 USD и 4000 RUB. В течение месяца курс USD поднимался. Придя за своими деньгами, вам на руки выдадут не 50 USD, а 30, и 6000 RUB. В сумме вы получите столько же, ваш долларовый прирост будет минусовым.
- Высокая волатильность. Большинство криптоплатформ выплачивают вознаграждения не в стабильных криптовалютах, а в своих корпоративных монетах (CAKE, SUSHI, FARM).
Вы можете заработать, например, 100 CAKE. Стоимость денежной единицы – 5 USD. Доход – 500 USD. Но цена может упасть до 1 USD, и тогда ваша прибыль составит всего 100 USD.
- Взлом ресурса. Децентрализованные сервисы работают на смарт-контрактах. Их нередко отслеживают и используют хакеры.
В марте 2022 года площадка Ronin Network, поддерживающая блокчейн-игру Axie Infinity, подверглась нападению злоумышленников. Взломщики воспользовались уязвимостью в продвинутых договорах и похитили 625 миллионов USD (в пересчете на ETH и USDC), совершив одну из крупнейших краж в криптоистории.
Инструменты защиты
- Начинать со скромных ставок. Максимальная сумма для первого опыта – 100-200 USDT. Фарминг – стратегия для криптоэнтузиастов со стажем.
- Выбирать стабильные пары. Важно, чтобы обе монеты были достаточно ликвидными, например, USDC/USDT и ETH/USDC.
- Использовать крупные площадки. Лидеры рынка – Curve, PancakeSwap, Uniswap. Новые безымянные проекты нужно избегать.
- Следить за курсами. Процентная доходность не гарантирует долларовой прибыли. Проценты не спасут, если токен подешевел.
Фарминг способен приносить высокий доход. Но эта стратегия не подходит новичкам. Здесь не выйдет положить и забыть. Этот метод требователен к вниманию, анализу и готовности понести убытки.
Начинающим участникам криптоиндустрии лучше стартовать со стейкинга или лендинга. Переходить к фармингу нужно, когда приходит понимание принципов работы децентрализованных финансов и рисков непостоянных убытков.
Пассивная доходность с криптовалют – довольно условно пассивна
Чтобы выше рассмотренные способы заработка действительно приносили прибыль, от вас потребуется:
- Постоянное отслеживание рыночных котировок.
- Умение анализировать надежность криптоплатформ.
- Быстро реагирование на изменения тенденций на рынке.
- Понимание юридических и налоговых последствий.
Главное – избавится от ложного ощущения, что здесь не нужны вообще никакие усилия и старания!
Неактивные подходы к криптовалютной торговле стоит рассматривать трейдерам и инвесторам:
- Имеющим хотя бы небольшой профессиональный задел. Вы должны знать о рисках и уметь их просчитывать.
- Сформировавшим сбалансированный инвестиционный портфель и желающим задействовать его потенциал.
- Не вкладывающим последние деньги и морально подготовленным к потере части капитала.
Если у вас нет подушки безопасности, если база ваших технических знаний слишком слаба, начните с освоения трейдинговых азов. Автоматическая доходность может разорить вас быстрее, чем неудачная биржевая игра.
Вывод
Пассивная доходность с криптовалют – это не миф, но и волшебной палочкой-выручалочкой ее считать опасно. Золотого потока цифромонет здесь не бывает. Чтобы успешно пользоваться этим инструментом, необходимы новости, аналитика, прогнозы, стратегии. Торговать на рынке виртуальных активов нужно с холодным сердцем и трезвой головой.